50etf认沽期权怎么买？09.04行情及操作策略如何？

　　50etf认沽期权怎么买？09.04行情及操作策略如何？今日A股三大股指全线上扬，券商股盘中拉升，国盛金控和华创阳安涨停。此外，银行、钛白粉、PCB、水泥建材、工程建设等板块也涨幅居前。在今天券商晨会上，分析师们表示，市场情绪或仍有回暖空间，市场对“红九月”预期高涨，九月份的A股大概率迎来继续反弹的行情。那么，50etf期权今日的行情会怎么演绎呢？

　　50etf认沽期权怎么买？

　　50ETF认沽期权是指期权的购买者在期权合约有效期内或行权日，拥有按执行价格卖出一定数量标的物的权利，又称看跌期权、卖权选择权、卖方期权、卖权、延卖期权或敲出期权。

　　对于买方来说，认沽期权买方有权根据合约内容，在约定时间(到期日)，以约定价格(行权价格)向期权合约卖方卖出约定数量的合约标的。认沽期权的买方，拥有的是卖的权利，不承担必须卖的义务，也就是说，可以卖也可以不卖。

　　对于卖方来说，认沽期权卖方有义务根据合约的内容，在约定时间(到期日)，以约定价格(行权价格)，向期权合约买方买入约定数量的合约标的。认沽期权的卖方，只有(根据买方的要求)买的义务，买有买的权利。认沽期权卖方可以通过卖出认沽期权获得相应的权利金收入。

　　如果你预测行情可能会下跌，但是后市可能会出现上涨、横盘或者下跌的情况，这时候投资者可以选择购买更虚一档的看跌期权合约。更换一个杠杆更高的期权合约继续看跌，这样的好处是收回本金的同时，用利润继续看跌，继续参与后面的交易，如果行情上涨了，最多是把利润吐回去而已。

　　我们判断行情可能横盘或继续下跌时，如果继续下跌当然好，但如果横盘的话，买入看跌期权就可能要亏损时间价值。为了避免亏损时间价值，反而想赚时间价值，这时候就可以更换自己的合约，换成卖出看涨，既看跌又赚时间价值，继续参与后面的交易。

　　如果你预测的行情下跌。但是判断后市可能会出现小幅度上涨后继续下跌，这时候就可以选择购买一单相反的认购合约来进行对冲，这样就变成了一个收益有限、风险有限，仍然看跌的期权组合，继续参与后面的交易。

　　如果行情如你所料的确下跌了，但是如果出现了下跌行情即将结束的信号，投资者就需要立刻平仓，保障自己的盈利。

　　50etf期权上日行情回顾：

　　9月3日，上证50ETF收报2.939元，下跌0.001点，跌幅0.03%，盘中最高触及2.945元，最低触及2.926元，成交金额8.29亿元。

　　50ETF期权当日有118个合约正在交易。从涨跌幅来看，50ETF期权合约中，50ETF购10月3300涨幅最大，为25.00%，报收0.0035元；50ETF沽9月2750跌幅最大，为19.67%，报收0.0049元。

　　从成交额来看，50ETF期权合约中，50ETF购9月2900成交额最高，为8979.95万元，全日下跌0.71%，报收0.0697元；而最低的为50ETF沽9月2350，成交额为2110元，全日下跌11.11%，报收0.0008元。

　　从持仓量来看，50ETF期权合约中，50ETF购9月3000持仓量最大，为263050张，期权全日下跌3.10%，报收0.025元；持仓量最小的为50ETF沽10月3300，共计64张，期权全日上涨1.20%，报收0.3715元。

　　总的来说，50ETF期权周二成交1467286张，其中认购成交775088张，认沽成交692198张，认沽认购比89.31%。总持仓3418560张，认购持仓1680763张，认沽持仓1737797张。认购持仓较前一日增加71693张，同比增加4.46%；认沽持仓较前一日增加56498张，同比增加3.36%。

　　50etf期权今日消息面：

　　1、多方机构研究长期资金入市条件，近千亿元可投资权益市场；

　　2、8月份财新中国服务业PMI升至52.1创三个月新高；

　　3、财政部：加大生猪调出大县奖励力度近10地出手调控；

　　4、美国10大经济指标全亮红灯！衰退预期正在加速；

　　5、特没普又发飙，美股开门黑道指跌近300点；

　　50etf期权行情技术面分析：

　　目前三大股指估值水平都已经回到底部区间，截至8月30日，上证50的估值水平为9.49，低于9.5，具有较高的投资价值，上证指数估值12.7，低于13的历史低位，机会较大，目前的股市的PE值显示估值总体依然在低位，依然具有较好的投资价值，继续下行的空间有限，投资者可以开始继续逢低做多股指。

　　8月末，50ETF总体处于振荡格局，从技术上看，上方区间3.0及下方区间2.8构成了50ETF短期的压力和支撑。但量能的不济使得50ETF上行恐受到压制，目前年线及半年线在2.85位置并呈现向上趋势，预计9月50ETF仍将可能在半年线支撑下振荡向上，继续跌破半年线可能性不大。

　　50etf期权行情综合分析结论：

　　从波动率来看，期权隐波收平至17.30%，与标的30/60日历史波动率仍处于近一年底部区域震荡。9月平值认购隐波依旧低于认沽水平，认购认沽隐波均微涨，两者价差持平，期权市场情绪维持中性。

　　从核心板块来看，银保板块在5/10日均线间缩量窄幅震荡，证券板块缩量收至60日均线处。从权重个股来看，平安在5日均线上方缩量震荡，招行跌至半年线处，茅台再收高位十字星。整体来看，50ETF及其权重个股呈大涨后休整格局，继续关注其5/60日均线支撑。

　　50ETF期权行情实时操作策略：

　　期权波动率继续回落，9月合约平值波动率维持在16%左右。总体仍在低位，总波动率跌破19%，创下近期低位。短期波动率曲面受到下跌影响，9月60%价值状态波动率依然偏高，达到40%以上，略偏高。投资者可以买入平值期权继续逢低做多波动率，或者卖出虚值认沽期权。

　　我们认为9月50ETF仍将振荡上行，结合波动率处于年内低位，投资者可以买入牛市价差策略或买入跨式策略做多波动率：牛市价差策略可以买入9月2.9认购期权，卖出9月3.1认购期权。亏200元止损。投资者还可以买入跨式策略做多波动率，如买入9月2.9认购期权，买入9月2.9认沽期权。

　　50etf期权今日趋势操作策略建议：

　　操作上，昨天下午加开了15%仓位10月2800认沽义务仓，加上持有的20%仓位的9月2750认沽义务仓，总体仓位35%。计划不变，继续逢50ETF回调加仓9/10月2750/2800认沽义务仓，最高仓位不超过五成；权利仓大的机会继续等待，也可小仓位寻找日内机会。

　　好了，以上就是50etf认沽期权怎么买，以及09.04行情及操作策略。值得注意的是，股票市场9月解禁数量将是下半年里最少的，达到2100亿元，但从股市目前水平来看，实际卖出的数量可能更为有限，从这个角度看，股市向上突破的阻力较小，继续上行的可能性有所提升。截至2019年8月29日，期权合约总成交2,378,891张，较上一交易日减少2.57%，总持仓3,052,641张，较上一交易日减少28.69%，成交持仓比77.93%。期权成交量认沽认购比92.12%，持仓量认沽认购比94.13%。持仓量在8月继续创下新高，突破410万手。